Q2 2026 Earnings Call Summary

이번 분기 순이익 47억 달러와 주당순이익 2.77달러로 사상 최고치를 기록했고, 매출은 전년 동기 대비 8% 늘었어요. 특히 미국 은행 대출이 처음으로 전 분기보다 증가하고 미국 카드 잔액이 20% 늘어 성장 전환 신호가 나타났으며, 다음 분기에도 미국 순이자마진이 소폭 오를 전망이라 수익 momentum이 이어질 가능성이 커졌어요.

가장 큰 변수는 미국 자금세탁 방지 개선 작업과 이에 따른 비용이에요. 올해 미국 자금세탁 방지 비용은 약 5억5천만 달러로 예상되고 관련 규제 명령도 여전히 남아 있어, 개선 일정이 늦어지거나 비용이 계획보다 커지면 미국 사업의 성장 투자와 이익 개선 속도가 낮아질 수 있어요.

다음 분기 캐나다와 미국 은행의 순이자마진은 모두 소폭 증가할 전망이에요. 2026년 전체 신용손실률은 기존 0.40~0.50% 범위의 하단에 가까울 것으로 낮춰 잡았고, 2026년 미국 은행 순이익은 약 29억 달러, 전체 비용 증가는 3~4% 목표를 유지하고 있어요. 자본비율은 2027년 하반기까지 13%를 목표로 하며, 조건이 이어지면 2027년에 자사주 매입으로 130억 달러 이상을 주주에게 돌려줄 수 있어요.