Q3 2026 Earnings Call Summary

매출은 1억7,300만 달러로 1년 전보다 37% 늘었고, 최근 분기 흐름도 1억2,200만 달러(25년 Q4)→1억2,500만 달러(26년 Q1)→1억4,900만 달러(26년 Q2)→1억7,300만 달러(26년 Q3)로 가속됐어요. 총수주액은 1년 전보다 126% 늘었고, 시스템 수주 318%·반복 매출 수주 36% 증가와 약 10억 달러 규모의 고성능 컴퓨팅 기회가 2027년 이클립스 출하를 2026년의 3배로 늘리려는 계획을 뒷받침해요.

4분기 총이익률 전망은 44%로 3분기 45.7%보다 낮고, 특수 부품의 긴 납기와 비용 상승이 변수가 됐어요. 회사는 현재 부품 수급을 사업 제약으로 보지 않지만, 공급처가 2027년 이클립스 출하 3배 확대에 맞추지 못하면 고객 일정과 이익률에 영향이 생길 수 있고, 2027년 성장률 상단도 고객 인증과 양산 시점에 달려 있어요.

4분기 매출 전망은 1억7,800만 달러(±700만 달러), 1년 전보다 46% 성장이고, 2026년 연간 매출 성장 전망은 2025년 대비 약 38%로 높였어요. 고성능 컴퓨팅 매출 전망도 1억500만 달러에서 약 1억2,000만 달러로 올라왔어요. 2027년에는 2026년 대비 매출 30~40% 성장과 총이익률 46~48%, 분기 영업비용 5,400만~5,600만 달러를 예상하며, 매출 증가분의 약 50%가 영업이익으로 이어질 전망이지만 성장률 상단은 고객 인증과 양산 시점에 달려 있어요.