Q3 2026 Earnings Call Summary

매출은 2분기 13억 달러에서 3분기 14억 달러로 올라왔고, 1년 전보다 26%, 직전 분기보다 13% 늘었어요. 조정 이자·세금·감가상각비·무형자산상각비 차감 전 이익도 46% 늘어난 3억2,800만 달러로 전망 상단을 1,300만 달러 웃돌았고, 회사는 4분기에 매출과 이익이 모두 더 강해질 것으로 봐요.

새 니켈 합금 양산 비용이 3분기 해당 부문 마진을 계획보다 2%p 낮췄고, 회사는 4분기 잔여 영향이 3분기의 4분의 1보다 작아져 연말까지 사라질 것으로 봐요. 생산 효율 개선이나 재고 회전이 예상보다 늦어지면 마진 회복과 현금 전환도 미뤄질 수 있어요.

4분기에는 조정 이자·세금·감가상각비·무형자산상각비 차감 전 이익 3억4,500만~3억5,500만 달러, 조정 주당순이익 1.51~1.57달러를 전망해요. 이익 범위 중간값은 직전 분기보다 7% 높고, 2026년 중 매출과 이익이 가장 강한 분기가 될 것으로 봐요. 연간 이익 전망은 11억9,000만~12억 달러로 종전보다 3,500만 달러 올랐고, 주당순이익 전망은 종전 4.90~5.18달러에서 5.17~5.23달러로 높아졌어요. 조정 잉여현금흐름 중간값 5억7,500만 달러와 설비 투자 2억8,000만~3억 달러는 유지해요.