Q2 2026 Earnings Call Summary

매출은 2억1,090만 달러로 전년 동기보다 1.5% 줄었고, 최근 4개 분기에도 2억1,800만 달러에서 2억1,100만 달러로 사실상 회복하지 못했어요. 다만 연간 반복 매출 8억2,400만 달러 안에서 탐지·대응 사업은 전년보다 5% 늘고 핵심 플랫폼은 1% 성장해, 비핵심 제품을 정리하고 핵심 보안 플랫폼과 인공지능에 자원을 몰아주는 전략이 다음 여러 분기 성장의 출발점이 될 수 있어요.

가장 큰 변수는 구조조정 뒤에도 핵심 플랫폼의 연간 반복 매출이 멈춰 있고 전체 매출 기반이 줄어드는 점이에요. 다음 분기에도 핵심 플랫폼은 제자리인데 비핵심 제품 감소가 이어지고, 노출 관리 제품의 수주·승률 개선이 실제 매출로 연결되지 않으면 비용 절감만 보이고 성장 회복은 더 늦어질 수 있어요. 특히 제품·기술 투자 효과는 2027년까지 시간이 걸릴 전망이에요.

다음 분기 연간 반복 매출은 약 8억1,200만 달러로, 핵심 플랫폼은 전 분기와 비슷하지만 비핵심 제품에서 추가 감소할 전망이에요. 매출은 2억800만~2억1,000만 달러로 전년 동기보다 약 4% 줄고, 조정 영업이익률은 16.7%를 목표로 해 수익성은 개선돼요. 연간 매출은 8억3,700만~8억4,100만 달러로 약 2% 감소하지만, 조정 영업이익은 1억2,900만~1억3,300만 달러로 상향됐고 4분기에는 영업이익률 약 20%를 기대해요. 연간 현금흐름 전망은 약 1억3,000만 달러로 유지돼요.