Q3 2026 Earnings Call Summary

3분기 동일 매장 매출은 7.2% 늘었고 2년 누적 성장률 12.8%는 상반기보다 빨라졌어요. 매출은 26년 2분기 49억 달러에서 3분기 51억 달러로 이어졌고, 전문 정비업체 대상 매출은 10%를 웃돌고 일반 소비자 매출도 중간 한 자릿수 성장했어요. 10월에도 강세가 이어져 4분기 성장 흐름을 뒷받침해요.

수익성 변수는 유가 기반 상품의 가격 반영 속도예요. 3분기 매출총이익률은 52.4%로 1년 전보다 0.54%p 높았지만, 관세 환급 3,900만 달러(0.76%p 기여)를 제외하면 예상 범위 하단이었고 상품 구성·가격 반영 시차가 약 0.4%p 부담이었어요; 환급 효과가 반복되지 않는 4분기에 원가 상승분을 시장가격에 충분히 반영하지 못하면 이익률 회복이 더뎌질 수 있어요.

2026년 동일 매장 매출 전망은 기존 4~6%에서 5.5~6.5%로 상향됐고, 연간 매출은 190억~193억 달러예요. 희석주당순이익 전망 3.25~3.35달러는 이전 전망 중간값보다 2%, 1년 전보다 11% 높으며, 매출총이익률은 51.6~52.1%(0.1%p 상향), 영업이익률은 19.5~20%(0.2%p 상향)로 잡았어요. 4분기 동일 상품 가격 상승 효과 전망은 기존 약 1%에서 2.5~3%로 높아졌지만, 2025년 4분기 비교 부담으로 완화될 전망이에요.