Q2 2026 Earnings Call Summary

매출이 7.38억 달러에서 10억 달러, 이번 분기 12.62억~13억 달러 수준으로 급가속했고, 이번 분기 유기적 매출도 전년 대비 약 60% 늘었어요. 데이터센터가 성장을 이끌고 수주잔고도 57억 달러로 전 분기보다 5% 늘어, 다음 분기에는 인수 효과뿐 아니라 기존 사업 성장도 계속 실적에 반영될 신호예요.

가장 큰 변수는 빠르게 커지는 설치 사업 비중 때문에 이익률이 낮아질 수 있다는 점이에요. 조정 매출총이익률은 1년 전 21.8%에서 18.5%로 내려왔고, 설비·제작 공간 확대에 하반기 4,000만~4,500만 달러를 쓰기로 해 매출 증가가 이익률과 투자 지출 증가를 계속 앞서지 못하면 수익성 개선 속도가 둔화될 수 있어요.

3분기 매출은 12.25억~12.75억 달러, 이자·세금·감가상각 빼기 전 영업이익은 1.50억~1.60억 달러로 제시했어요. 2026년 전체 매출 전망은 47억~48억 달러로 직전 41억~43억 달러보다 중간값 기준 13% 높아졌고, 영업이익 전망도 5.65억~5.85억 달러로 직전보다 약 20% 상향됐어요. 수주잔고 57억 달러와 프로젝트 진행 속도 개선이 이번 상향의 근거라서, 다음 분기에도 높은 매출 수준이 이어질 가능성을 보여줘요.