Q2 2026 Earnings Call Summary

대형 고객 중심 성장이 네 분기 연속 가속됐어요. 10만 달러 이상 고객 매출은 전년 동기 대비 38% 늘어났고, 이번 분기 매출은 5억 800만 달러로 최근 4분기 4억 1,600만 달러→5억 800만 달러의 상승 흐름을 이어갔어요. 신규 인공지능 기능 사용도 두 달 만에 4배 늘어 다음 분기 추가 제품 판매를 뒷받침해요.

현금흐름이 이익보다 늦게 좋아지는 흐름이 가장 큰 변수예요. 성장 속도가 예상보다 빨라 기기를 먼저 사고 재고를 쌓는 데다 공급망 비용도 올라 올해 현금흐름 이익률이 전년보다 약 1%포인트 낮아질 전망이에요. 수요 증가가 둔화되거나 비용 정상화가 늦어지면 이 부담이 더 오래 이어질 수 있어요.

다음 분기 매출은 5억 1,400만~5억 1,600만 달러로 전년 동기 대비 24% 성장하고, 영업이익률은 21%, 주당순이익은 0.18~0.19달러를 예상해요. 올해 전체 매출은 20억 4,300만~20억 4,700만 달러로 26% 성장하고 영업이익률 21%, 주당순이익 0.76~0.78달러를 제시했으며, 다음 분기와 연간 모두 회계기준 이익을 유지할 전망이에요. 다만 올해 현금흐름 이익률은 기기 선구매와 공급망 비용 때문에 전년보다 약 1%포인트 낮아질 예정이에요.