Q1 2026 Earnings Call Summary

이번 분기 BD의 가장 큰 자랑은 '성장 엔진' 역할을 하는 핵심 사업들이에요. 생물의약품 주사기(GLP-1 포함), 환자 모니터링 장비(APM), 요실금 케어(PureWick), 조직재생 제품이 모두 두 자릿수 성장을 기록했고, 전체 매출의 90% 이상이 중간 한 자릿수 성장을 이어가며 성장이 한 곳에 쏠리지 않고 고르게 퍼져 있다는 점이 인상적이에요.

미국 텍사스 공장에서 만드는 수술 전 피부 소독제(ChloraPrep·PurPrep)가 FDA 경고를 받아 현재 미국 내 출하를 잠시 멈춘 상태예요. 약 3주간 추가 품질 검사를 진행 중이고, 환자 안전 이상 신호는 없다고 밝혔지만 검사 결과에 따라 단기 매출에 영향이 생길 수 있어요.

2026 회계연도 전체 매출은 낮은 한 자릿수 성장을 유지할 것으로 보고 있고, 하반기 성장률도 상반기와 비슷한 수준을 예상해요. 영업이익률은 약 25% 수준을 목표로 하고 있어요. 가장 주목할 부분은 주당 순이익(조정 기준) 전망을 12.52~12.72달러로 올려 잡았다는 점인데, 이는 BD Excellence 생산성 개선과 고마진 사업 비중 확대 덕분이에요.