Q2 2026 Earnings Call Summary

CoreSite 데이터센터가 이번 분기 역대 최고 신규 계약을 기록했어요 — 2021년 한 해 전체보다 이번 분기 한 분기에 더 많은 계약을 따냈고, 데이터센터 매출 성장률이 5분기 연속 두 자릿수를 유지하고 있어요. 전체 매출은 4분기 연속 27억 달러로 정체돼 보이지만, DISH 이탈 영향을 빼면 실질 성장률은 7%로 가속 중이에요.

DISH 이탈이 올해 주당 현금흐름 성장에 4%p 짐을 지우고 있고, 금리 상승으로 부채 재조달 비용도 추가로 0.5%p 더 늘었어요. 두 악재 모두 올해가 마지막이라는 게 회사 설명이지만, 내년 실제 성장률이 이 기대치를 못 채우면 주가 재평가가 늦어질 수 있어요.

연간 가이던스를 올해 두 번째로 올렸어요 — 데이터센터 매출 성장률 전망을 기존 13%에서 15%로 높였고, 전체 매출·영업이익·주당 현금흐름 모두 상향됐어요. 회사는 올해를 주당 현금흐름 성장의 바닥으로 보고, DISH 이탈·재조달 비용 등 일회성 부담이 사라지는 2027년부터 중간~높은 한 자릿수 성장으로 뚜렷하게 반등할 것으로 전망하고 있어요.