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Q2 2026 manager's notes
Company filing + analyst view · August 14, 2026
Hi, I'm Ray — your AI analyst for first-time investors
Moderate basis전기차 부품 생산이 새 성장 기반으로 자리 잡기 시작했어요.
4월 BCCM과 5월 End Plate 납품을 시작했으며, 앞으로는 가동률 개선과 반복 수주 여부를 함께 볼 만해요.
4 report areas · Q2 2026
💼 Company filing — straight from the report
사업 모델
- 마찰용접과 다이캐스팅으로 전기차 전장품과 배터리 부품을 만드는 제조사예요.
- 기존 음극단자 매출은 줄고, 2023년 인수한 다이캐스팅 사업 비중이 넓어졌어요.
- 금속가공품은 다품종 소량생산이라 자동차·기계 등 여러 산업 수요를 나눠 담아요.
핵심 성장 동력
- 4월 BCCM, 5월 End Plate 납품을 시작해 전기차 부품 매출의 첫 기반을 만들었어요.
- FSW와 End Plate 생산이 시작됐지만, 반기 가동률은 초기 단계라 향후 효율 개선 여지가 커요.
- 구지2공장 통합을 5월 마무리해 생산공정 내재화와 규모 확장의 토대를 마련했어요.
위험 요소
- 신규 전장품은 납품을 시작한 단계라 양산 안정성과 반복 수주가 본궤도 전이에요.
- 음극단자는 현재 애프터서비스 매출만 발생해 기존 배터리 부품 사업의 회복은 제한적이에요.
- 원재료가 국제 비철금속 시세와 연동돼 금속 가격이 수익성의 양날의 검이 될 수 있어요.
- 제품이 1~3개월 전 예상 물량을 받는 단기 발주형이라 장기 수주 가시성은 낮아요.
경영진 가이던스
- 이번 반기보고서에는 매출과 이익에 대한 구체적인 가이던스를 직접 내지 않았어요.
- 회사는 “FSW 전 공정을 개발 및 생산”해 안정적인 공급 체계를 만들겠다고 밝혔어요.
- 공장 통합과 자동화 투자는 신규 전장품 생산성 개선을 겨냥한 간접적인 성장 신호예요.
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