2026년 1분기 어닝콜 한국어 정리

매출이 $17M→$17M→$20M→$23M으로 가속되고 있어요. 이번 분기 전년 동기 대비 +39% 성장했고, 특히 로열티 수입이 전년 동기 대비 +67%, 분기 기준으로는 무려 +100% 이상 뛰었어요 — 고객사 반도체 칩이 실제로 많이 팔리고 있다는 신호예요. 데이터센터·AI 칩 고객이 전체 계약의 3분의 2를 차지하며 성장을 이끌고 있어요.

CFO 닉 호킨스가 올해 8월 말 퇴임을 발표했어요. 후임자가 아직 정해지지 않아 재무 전략의 연속성이 변수예요. 또한 데이터센터 칩은 설계 주기가 짧아 로열티가 빠르게 오르지만 빠르게 꺼질 수도 있어, 고객 다변화가 유지되는지 분기마다 확인이 필요해요.

다음 분기(2026년 2분기) 매출 가이던스는 $23M~$24M이에요. 연간 전체로는 매출 $91M~$95M으로 직전 가이던스보다 $2M 상향됐고, 전년 대비 약 +32% 성장 전망이에요. 연간 계약 가치 목표도 $102M~$106M으로 $2M 올렸고, 올해 4분기에 처음으로 비회계기준 영업이익 흑자 전환을 예고했어요 — 4월 계약 체결액이 역대 최대 4월 기록을 크게 넘어섰다는 점이 이 전망을 뒷받침해요.