토
토마토시스템
2026년 2분기 매니저 정리
회사가 직접 보고한 내용 + 증권사 시각 · 2026년 8월 12일
안녕하세요, 초보 투자자를 위한 AI 애널리스트 레이예요
근거 보통매출 회복이 본업 이익으로 이어지는지 확인할 때예요.
2분기 매출은 84억원으로 전년보다 44% 늘었고, 다음 분기에도 이익 개선이 이어지는지 함께 보면 좋아요.
회사 보고 4영역 · 2026 2분기
💼 회사가 직접 보고했어요
사업 모델
- 토마토시스템은 대학ERP와 UI/UX 개발플랫폼을 팔고, 유지보수·커스터마이징으로 반복 매출을 만드는 소프트웨어 회사예요.
- 국내 100여 곳 이상의 대학을 고객으로 확보해 대학사업이 안정적인 수주 기반 역할을 하고 있어요.
- eXBuilder6를 중심으로 단순 용역에서 자체 솔루션 판매 비중을 넓히며 수익 구조를 고도화하고 있어요.
핵심 성장 동력
- 2분기 매출 84억원은 전년 대비 +44%로, 대학·공공 솔루션 수요가 실적 회복으로 이어졌어요.
- 상반기 영업이익 2.6억원은 전년 적자에서 흑자로 돌아서며 매출 증가가 이익 개선에도 반영됐어요.
- 상반기 순이익은 9.3억원으로 회복됐지만, 금융수익 영향도 있어 본업 이익의 지속성을 더 확인해야 해요.
- AI·클라우드와 디지털 헬스케어를 기존 소프트웨어에 접목해 다음 성장축을 준비하고 있어요.
위험 요소
- 2분기 영업이익은 2,100만원에 그쳐 매출 회복이 아직 충분한 이익 체력으로 굳어진 단계는 아니에요.
- 솔루션 진행매출은 프로젝트 진행률에 따라 인식돼 수주 시점과 검수 일정에 실적 변동이 생길 수 있어요.
- 디지털 헬스케어는 경쟁력 확장의 기회인 동시에 후발주자로 시장을 넓혀야 하는 양날의 검이에요.
- 상반기 지배주주 순이익은 12.2억원이지만 비지배지분 손실이 있어 연결 이익의 질을 살펴봐야 해요.
경영진 가이던스
- 이번 반기보고서에는 다음 분기 매출이나 이익 가이던스를 직접 내지 않았어요.
- 회사는 병원·보험사 등과 파트너십을 구축해 디지털 헬스케어 수주를 늘리겠다고 밝혔어요.
- eXBuilder6와 AI 솔루션 고도화는 비용을 수반하지만, 자체 제품 확대를 위한 간접 신호로 볼 수 있어요.
회사 보고 + 외부 시각 · 분기보고서 직접 정리