2026년 1분기 매니저 정리

회사가 직접 보고한 내용 + 증권사 시각 · 2026년 5월 15일

안녕하세요, 초보 투자자를 위한 AI 애널리스트 레이예요

근거 탄탄

이번 분기 한 분기 만에 작년 연간 이익의 70%를 벌어들이며 실적이 한 단계 올라섰어요.

마이크로비트 수요 증가와 광진정밀 인수 효과가 동시에 맞물린 결과인데, 증권사 목표가가 반년 새 세 배 이상 빠르게 올라온 만큼 앞으로 커버리지 증권사가 늘어나는지를 함께 지켜보면 좋아요.

회사 보고 4영역 · 증권사 8곳 · 2026 1분기

📊 증권사 8곳이 본 1년 뒤 목표가

증권사 목표가

1.4만 ~ 4.3만원

의견 폭이 커요

증권사 최근 6개월

증권사 의견은 보통 매수가 우세해요. 목표가보다 시점별 추세 변화를 함께 봐요.

💼 회사가 직접 보고했어요

이번 분기 핵심 신호: 연결 매출 178억 원, 영업이익 23억 원 — 2024년 연간 영업이익(32억 원)의 70%를 단 한 분기에 달성했어요.
마이크로비트 부문이 81억 원으로 전체 매출의 절반 가까이를 끌어올렸어요 — PCB 고집적화 흐름이 소모품 교체 수요를 꾸준히 늘리고 있어요.
렌즈연마기 부문(42억 원)은 자율주행·카메라 모듈 수요를 타고 수출 비중이 높아지는 중이에요 — 광진정밀 인수 효과가 본격화되는 구간이에요.
2025년 신설한 전장 사업부에서 파노라마 선루프 제어기 첫 양산이 시작됐어요 — 아직 매출 기여는 작지만 새 성장축이 열렸다는 신호예요.

텅스텐 가격이 뚜렷한 상승 추세예요 — 원재료 대부분이 중국산 초경 소재에 의존하는 구조라 미·중 무역 갈등이 원가를 직접 흔들 수 있어요.
5월 12일 해외 펀드(Brookdale)에 전환우선주 662,000주를 주당 28,057원에 발행해 약 186억 원을 조달했어요 — 재무 여력은 넓어지지만 향후 전환 시 주식 희석 가능성이 남아 있어요.
샤프트 부문은 Bosch·Nidec 등 글로벌 어셈블리 메이커 의존도가 높아요 — 완성차 업황이 꺾이면 수출 매출(43억 원)이 먼저 영향을 받는 구조예요.
비유동부채가 전기 말 242억 원으로 전년(32억 원) 대비 크게 늘었어요 — 성장 투자 과정에서 레버리지가 올라온 점은 계속 지켜볼 부분이에요.

이번 분기보고서에는 다음 분기 수치 가이던스를 직접 제시하지 않았어요.
다만 설비 투자 방향은 명확해요 — "노후설비 교체 및 시장 상황에 따라 설비 투자를 지속적으로 진행할 계획"이라고 밝혔어요.
전장 사업부(파노라마 선루프 제어기)가 2025년 첫 양산에 들어갔고, 드릴비트 극소경 제품 R&D도 병행 중이에요 — 매출 다각화 준비가 진행형이에요.
186억 원 규모 유상증자 자금의 구체적 집행 계획은 보고서에 명시되지 않았어요 — 향후 공시를 통해 확인이 필요해요.

📊 증권사가 본 시각 · 최근 8곳 · 평균 목표 26,800원

회사 보고 + 외부 시각 · 분기보고서 직접 정리